Análisis técnico del IBEX 35

Vamos a realizar un análisis completo del IBEX 35, desde el largo hasta el corto plazo.

Desde la perspectiva del largo plazo vemos que el gráfico semanal del IBEX está dominado por una tendencia bajista que comenzó en 2007 cuando el índice llego a tocar su máximo histórico en los alrededores de los 15900-1600 puntos. Desde entonces vemos que ha seguido dibujando máximos decrecientes propios de una tendencia bajista. Hasta no superar esa directriz no cambiaría la situación al respecto.

Visto desde una perspectiva del medio plazo también vemos que se encuentra dentro de una tendencia bajista. El día 21 de septiembre tocó esa directriz pero en las siguientes sesiones el IBEX se volvió a la baja. 

En el corto plazo, vemos que después de tocar la directriz bajista no ha podido cumplir con el objetivo de precios del que parecía un doble suelo formado entre abril y septiembre.

Además, la figura que nos ha dejado estos días no es para nada alcista. Se trata de una cuña ascendente con implicaciones bajistas. El 26 de septiembre se confirmó la ruptura de la misma con un volumen bastante superior a los días precedentes. Mala señal.

Estos días en los que se ha estado moviendo en el rango de los 7700-7900 puntos parecía que volvía a la senda de las subidas pero definitivamente hoy nos ha dejado una señal que no nos ha gustado nada.

La bajada de hoy con un volumen importante nos sugiere que en la próxima sesión tocará el soporte de los  7700. En caso de romper este soporte, el siguiente soporte importante se encuentra en las inmediaciones de los 7200 puntos.

Otra factor a tener en cuenta es el canal bajista que parece estar dibujando en el corto plazo.

Por todo lo arriba indicado, desde Marketbolsa recomendamos que si queremos posicionarnos al alza, nos mantendríamos al margen hasta que transcurran unos días y veamos hacia donde se dirige el IBEX. En caso de ponernos cortos, esperaríamos a un cierre significativo por debajo de los 7700 para ir en busca del objetivo de los 7200. Siempre con un stop de perdidas entorno a los 7750-7800.

Análisis técnico de NH Hoteles

Vamos a analizar la serie de precio de NH Hoteles, comenzando con una visión a largo plazo de este valor tan interesante. Está claro que la acción tiene un aspecto muy bajista en el largo plazo, pero este verano ha ocurrido una cosa muy interesante que puede hacer dar la vuelta al valor, y es que ha roto la directriz bajista que estaba fabricando desde hace un año aproximadamente. El seguimiento de esta formación ha sido perfecto, y la ruptura se dio con un throw-back a la propia directriz, para después dispararse a alza más de un 30% en pocas sesiones. Ahora, en cambio, parece que está tomándose un respiro en el corto plazo, que lo analizamos mediante el siguiente gráfico.

Si analizamos el gráfico en el corto plazo, podemos ver como la serie de precio ha entrado estas últimas semanas en un movimiento lateral comprendido entre los 2.33 y 2.70 euros, y es probable que se trate solo de un descanso para después seguir con su escalada alcista. Además, el volumen está siendo mayor en las subidas que en las bajadas, lo que fortalece la tendencia precedente. Un estrategia interesante podría ser operar comprando en los 2.33 y vendiendo en los 2.70 euros, pero creemos que esta tendencia lateral tiene los días contados. Luego, ha cerrado por encima de su MM de 30 sesiones y cotiza por encima de la MM de 200 sesiones, lo que es, sin duda, una señal de que el valor se encuentre fuerte. Una cosa interesante es ver como la resistencia de los 2.82 euros coincide con el gap bajista de diciembre del año pasado, y como después de cerrarlo vino un tramo bajista importante.

Por lo tanto, desde Consulbolsa aconsejamos tomar posiciones largas en el valor una vez superados los 2.70 euros y si queremos entrar con mayor seguridad, esperaremos a que supere los 2.82 que es una resistencia mas significativa. Por abajo, nos deshacemos de todas las posiciones largas si rompe a la baja los 2.33 euros, tanteando la posibilidad de ponernos cortos.

Videoanálisis de Iberdrola

En Consulbolsa, apostamos por análisis técnicos simples y fáciles de entender. Por ello, hemos decidido que una forma interesante de analizar gráficos es mediante videoanálisis, un medio que vamos a utilizar frecuentemente de aquí en adelante. Así las cosas, subimos nuestro primer vídeo analizando la serie de precios de Iberdrola:

Cartera a 04/10/2012

 SUBYACENTE PRECIO C/V S.LOSS  T.PROFIT  %CARTERA  RENTABILIDAD

     AMADEUS      18,50       17,90          21           %15               %0 

         DAX          7.300       7.150       8.000          %15              %0

        
                                                                  LIQUIDEZ:          %70

RENTABILIDAD TOTAL ACUMULADA DE LA CARTERA EN 2012: 0,00%

CAMBIOS DE LA ÚLTIMA ACTUALIZACIÓN:

- Compra de Amadeus a 18.50€ (15% de la cartera)
- Compra de Dax a 7.300 puntos (15% de la cartera)
- Dejamos el 70% de la cartera en liquidez

Análisis técnico del EUR/GBP

                                                    

A petición de Modaba, vamos a analizar el EUR/GBP a medio plazo.

A primera vista lo que vemos es que se encuentra dentro de una tendencia bajista desde el 30 de junio de 2011. Es decir, los máximos relativos que ha venido marcando han sido cada vez menores.

En el corto plazo vemos que las cosas pintaban algo mejor ya que fue respetando su directriz alcista. Aun así, vemos que el 14 de septiembre se volvió a topar con la directriz bajista que domina a este par y no pudo romperla.

Veremos estos días como se comporta ya que se encuentra justo apoyada en la directriz y parece que puede perforarla.

Ni el estocástico ni el MACD nos muestran ninguna señal de fortaleza ni de un cambio que nos demuestre que por ahora vaya a volver a buscar esa linea de tendencia a medio-largo plazo.

Por lo tanto, desde Consulbolsa recomendamos que si en el medio plazo rompiera esa linea de tendencia bajista que la domina, sería una buena señal para posicionarnos largos en el medio plazo. Y si nos quisiéramos poner cortos, podríamos hacerlo si volviera a tocar esa linea de tendencia bajista y no pudiera con ella. En cualquier caso, ahora mismo nos mantendríamos al margen hasta ver como se comporta estos días.